Les IMF sont des institutions spécifiques à vocation sociale qui effectuent des opérations financières, souvent en s'appuyant sur des subventions.

Pour évaluer leur viabilité financière et mesurer leurs risques, les IMF se doivent de produire des informations complètes tenant compte de ces caractéristiques.

Cette exigence est renforcée par la nécessité de fournir des états financiers aux partenaires financiers et / ou aux autorités de supervision ou par la volonté de fournir des informations publiques sur la performance de l'IMF par souci d'une meilleure transparence.

Le recours à des définitions de référence permet de dépasser les différences de méthodologies, de contextes et de pratiques comptables et autorise les comparaisons sur la base d'informations homogènes.

Les documents présentés ci-après proposent :

Le cadre « Mesurer la performance des institutions de microfinance » de SEEP s'appuie sur un travail de concertation entre le réseau SEEP, des agences de notation et des bailleurs de fonds qui a établi un consensus autour des définitions d'indicateurs de performances financières et de méthodes de retraitements aux fins de comparaisons. Il réunit les termes, ratios et retraitements qui sont maintenant devenus standards dans le secteur et sont conformes au Normes internationales d'information financière (IFRS).

Définitions de certains termes, ratios et retraitements financiers dans le domaine de la microfinance qui font l'objet d'un consensus au sein de la profession. (A noter que le cadre de SEEP ci-dessus est la version la plus récente, et donc définitive, de ce document)

Directives pour la publication des états financiers des IMF proposées par le CGAP et validées par ses 33 bailleurs de fonds.

Indicateurs de performance pour les IMF : Guide technique, réalisé par Microrate et l'Inter-American Development Bank, illustre l'utilisation de 14 indicateurs standards à l'aune des performances de 29 IMF d'Amérique latine.

Outil de reformatage des états financiers du format requis par la BCEAO au format recommandé par le CGAP.

A noter qu'une version plus récente de ce travail de consensus, Le cadre « Mesurer la performance des institutions de microfinance » est disponible et peut être téléchargé à partir du site de SEEP.

Ce document est le fruit des échanges d'un groupe de travail composite (Alternative Credit Technologies, IDB, MBB, M-CRIL, MicroRate, PlaNet Finance, SEEP, USAID, et le CGAP) dit groupe de la "Table Ronde" ayant pour but de lever les confusions liées à la profusion de définitions et d'indicateurs visant à décrire les performances financières des IMF.

L'objectif du document est de présenter des définitions standard pour les termes financiers sélectionnés et de suggérer une norme de calcul pour certains ratios financiers.

Le document est divisé en trois sections :
- une liste de définitions et de termes financiers,
- une description de 20 ratios financiers, et,
- une brève analyse descriptive de certains retraitements/retraitements financiers.

Les auteurs de ce document espèrent qu'il contribuera au processus de création d'une terminologie standard pour plusieurs termes et ratios financiers utilisés dans le cadre de l'industrie de la microfinance.
Pour autant, ce document n'a pas vocation à être utilisé comme un modèle.

Ces directives ont été développées par le CGAP de concert avec des experts en microfinance et les bailleurs membres du CGAP et approuvées par ces derniers.

Les bailleurs ont développé ces directives afin de disposer d'un canevas d'états financiers suffisamment complet pour évaluer la viabilité financière et la situtation du portefeuille des institutions appuyées.

En effet, les IMF ont des caractéristiques propres qui appelle la présentation d'informations spécifiques telles que les informations sur les subventions en nature, l’état des impayés pour le portefeuille de prêts, et autres éléments dont la présentation n’est pas requise par les normes comptables internationales (IAS).

Les directives ne sont pas des normes comptables. Elles requièrent la présentation de certaines données, y compris la méthode comptable utilisée pour les établir, mais ne dictent aucunement le choix de la méthode à employer. Les directives n’imposent aucun plan comptable ou format pour la publication des informations.

Ces directives peuvent donc être utilisées par n'importe quel pays, quelles que soient les normes comptables et les méthodes de présentation de l’information financière en vigueur.

Enfin, elles peuvent également servir de références à des auditeurs externes.

Ce Guide Technique met en relief 14 des définitions les plus fréquentes et illustre la manière dont elles sont utilisées.

Pour chaque indicateur, le Guide présente une proposition de définition, en interprète la signification, identifie les pièges potentiels dans son utilisation, et fournit les valeurs de benchmark de 29 institutions de microfinance latino-américaines établies par MicroRate (le « MicroRate 29 »).

Les indicateurs présentés sont regroupés en 4 catégories :
• Qualité du portefeuille
• Efficacité et productivité
• Gestion financière
• Rentabilité

Dans un but pratique, une annexe reprend les montants calculés en se basant sur les états financiers d'une IMF prise comme échantillon.

Cet outil, développé sous la forme d'un tableur Excel convivial, vise à mesurer la progression de l'IMF vers la pérennité :

• en assurant le reformatage des états financiers du format requis par la BCEAO vers le modèle recommandé par le CGAP, et,

• en permettant d'effectuer les retraitements analytiques, il produit les ratios d'efficacité et de rentabilité.

Le Guide de l'utilisateur fournit les indications requises sur :
. Concept de pérennité
. Différences d'approche entre la comptabilité financière (PARMEC)
  et la comptabilité de gestion (CGAP)
. Procédures pas à pas de saisie des données
. Indications sur l'interprétation des indicateurs

L'outil, et son guide d'utilisateur sont disponibles en téléchargement.